Matematica finanziaria (2016/2017)

Codice insegnamento
4S00393
Docente
Roberto Renò
Coordinatore
Roberto Renò
crediti
9
Settore disciplinare
SECS-S/06 - METODI MATEMATICI DELL'ECONOMIA E DELLE SCIENZE ATTUARIALI E FINANZIARIE
Lingua di erogazione
Italiano
Periodo
primo semestre triennali dal 19-set-2016 al 13-gen-2017.
Pagina Web
https://matematicafinanziaria.wordpress.com/

Orario lezioni

primo semestre triennali
Giorno Ora Tipo Luogo Note
lunedì 17.20 - 18.50 lezione Aula B  
martedì 8.30 - 10.00 lezione Aula B  
mercoledì 15.40 - 17.10 lezione Aula B  
giovedì 8.30 - 10.00 lezione Aula B  

Obiettivi formativi

Il corso si propone di introdurre i principali modelli quantitativi per l'analisi, la valutazione e la gestione delle attività finanziarie, e fornisce gli elementi fondamentali per lo studio quantitativo della finanza delle obbligazioni e delle azioni. Lo studente avrà la possibilità di apprendere la terminologia e i concetti adeguati per la comprensione e l’utilizzo degli strumenti della matematica finanziaria. Verrà stimolata la capacità critica di descrizione e sviluppo dei modelli di base della finanza con particolare attenzione alla gestione del profilo rischio-rendimento di un'attività finanziaria. Parallelamente, il corso sviluppa le principali metodologie quantitativi utili come base per la partecipazione a corsi di finanza avanzati.

Pur non essendo prevista alcuna propedeuticità formale, per rendere proficuo l’apprendimento, si consiglia di aver già superato l’esame di Matematica, del primo anno, e di Statistica, del secondo anno.

Programma

1. Attività finanziarie in condizioni di certezza
1.1. I principali regimi finanziari.
1.2. Teoria generale delle leggi finanziarie.
1.3. Tassi di interesse e inflazione.
1.4. Rendite, ammortamenti, e altre operazioni finanziarie composte.
1.5. Criteri per la valutazione di attività finanziarie certe.

2. Modelli per il Mercato obbligazionario
2.1. Mercati perfetti. Il principio di assenza di arbitraggi.
2.2. Struttura per scadenza dei tassi d'interesse
2.3. Valutazione dei titoli obbligazionari a pronti e a termine.
2.4. Il rischio di tasso di interesse: duration, immunizzazione finanziaria, ALM
2.5. Contratti indicizzati a tassi di interesse

3. Modelli per il Mercato azionario
3.1. Attività finanziarie aleatorie. Rendimento e rischio.
3.2. L'investimento in due titoli rischiosi.
3.3. Modelli di selezione di portafoglio.
3.4. Modelli di valutazione delle azioni.

Libro di testo suggerito:
G. Castellani, M. De Felice, F. Moriconi, Manuale di Finanza. I. Tassi d’interesse. Mutui e obbligazioni, Società editrice il Mulino, Bologna 2005.

I materiali forniti a lezione, insieme a dispense integrative di approfondimento, sono disponibili sulla sito web collegato al corso

Il corso si compone di 72 ore di lezioni ed esercitazioni. Sono previste anche 20 ore di tutorato in aggiunta.

Testi di riferimento
Autore Titolo Casa editrice Anno ISBN Note
Castellani, De Felice, Moriconi Manuale di Finanza I. (Edizione 1) Il Mulino 2005 978-88-15-10702-2

Modalità d'esame

Le modalità di accertamento dell’apprendimento consistono in una prova scritta e di una prova orale. La prova orale è:
- facoltativa se il voto allo scritto risulta superiore o uguale a 20/30,
- obbligatoria se il voto alla prova scritta risulta compreso tra 15/30 e 19/30

L'accertamento scritto si ritiene non superato se il voto conseguito è inferiore a 15/30.

Durante la prova e concesso l’uso del formulario del corso e di una calcolatrice. Non è possibile consultare altro materiale né utilizzare materiale informatico (pc, tablet, smartphone), pena l'annullamento dell'esame.

Opinione studenti frequentanti - 2015/2016


Statistiche per i requisiti di trasparenza (Attuazione Art. 2 del D.M. 31/10/2007, n. 544)

Statistiche esiti
Esiti Esami Esiti Percentuali Media voti Deviazione Standard
Positivi 64.0% 24 3
Respinti 24.0%
Assenti --
Ritirati 12.0%
Annullati --
Distribuzione degli esiti positivi
18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 30 e Lode
6.2% 4.1% 4.1% 12.5% 10.4% 10.4% 10.4% 8.3% 6.2% 2.0% 8.3% 4.1% 10.4% 2.0%

Valori relativi all'AA 2016/2017 calcolati su un totale di 75 iscritti. I valori in percentuale sono arrotondati al numero intero più vicino.